Факторинг в международных сделках

Международный факторинг – разновидность финансовых операций, при которой бизнес передает свои краткосрочные дебиторские задолженности факторинговой компании (фактору) в обмен на быстрое получение денежных средств. Это позволяет компаниям ускорить денежный поток, улучшить балансовую ликвидность и снизить риски неоплаты.

Суть факторинга во внешней торговле, такая же как и во внутренней: инструмент  позволяет экспортерам получать оплату за товары или услуги немедленно после отгрузки, не дожидаясь платежа от покупателя. Факторинговая компания берет на себя риск неплатежа дебитора, и это важное преимущество при работе с иностранными партнерами.

Виды международного факторинга

1. Прямой факторинг, когда экспортер передает дебиторскую задолженность фактору, который взимает платежи напрямую с импортера.
2. Обратный факторинг, когда импортер инициирует факторинговую сделку, чтобы обеспечить своим поставщикам быструю оплату.
3. Двусторонний факторинг, при котором происходит сотрудничество двух факторинговых компаний из разных стран для обслуживания одной сделки.

Важно отметить, что для международных расчетов факторинг чаще применяют при работе с компаниями, с которыми уже сложились стабильные доверительные отношения. Для заключения внешнеторговых сделок с новыми контрагентами преимущественно используют обеспечительные инструменты, такие как международный аккредитив и банковская гарантия.

Нормативное регулирование

В международном частном праве (МЧП) факторинг регулируется различными унифицированными договорами и национальными законодательными актами. В первую очередь, речь идет о конвенции УНИДРУА по международным факторинговым операциям от 28 мая 1988 года, которая устанавливает права и обязанности дебиторов, а также подробный список требований для всех сторон сделки. Также важную роль играют внутренние правила факторинговых компаний и международные стандарты, разработанные Международной факторинговой ассоциацией (Factors Chain International). В российском законодательстве правила уступки дебиторской задолженности рассмотрены в статьях 824-833 Гражданского кодекса.

Сущность договора международного факторинга

Содержание договора факторинга стандартно включает в себя условия передачи дебиторской задолженности, размер комиссии фактора, обязательства сторон по уведомлению о задолженности, а также порядок расчетов и условия возврата средств в случае неплатежа дебитора. Когда дело касается внешнеэкономической деятельности, в контракт вносятся условия, касающиеся валютных операций, и перечень документов, необходимых для транспортировки товара за рубеж.

Пример сделки

Компания из России производит оборудование и продает его компании в Казахстане. Компания-экспортер выставляет счет покупателю на сумму 5 млн рублей с отсрочкой платежа 90 дней. Однако экспортеру нужны деньги сейчас для финансирования своих текущих операций, поэтому компания из России обращается в факторинговую компанию, которая покупает счет-фактуру за 4,5 млн рублей. Таким образом у компании-экспортера оказывается немедленный доступ к капиталу за вычетом комиссии.

По истечении 90 дней факторинговая компания взимает с компании из Казахстана полную сумму за поставленное оборудование. Если покупатель не выплачивает долг в срок, факторинговая компания может использовать свои ресурсы для взыскания долга, включая международное правовое преследование.

Таким образом, экспортер получает необходимые средства для поддержания своего бизнеса, импортер получает отсрочку платежа, а факторинговая компания зарабатывает на комиссии и процентах от операции.